Золото обновляет исторические максимумы на фоне роста спроса на безопасные активы из-за тарифной войны

• Цена на золото обновила исторический максимум выше $3 300, так как президент США Трамп планирует снизить зависимость от Китая в отношении критически важных минералов.
• Инвесторы сомневаются в надежности доллара США из-за резкого решения Трампа по международной политике.
• Ожидается, что председатель ФРС Пауэлл предоставит новые рекомендации по прогнозу монетарной политики.

Цена на золото (XAU/USD) достигает нового исторического максимума (ATH) около $3 319 в североамериканской сессии в среду. Драгоценный металл остается привлекательным вложением на фоне нарастающих глобальных торговых трений. Усугубляющаяся торговая война между Соединенными Штатами (США) и Китаем заставила участников финансового рынка оставаться в безопасной гавани, предполагая, что борьба за доминирование между ними болезненна для глобальной экономики.

Торговая война между крупнейшими мировыми державами еще больше обострилась, когда президент США Дональд Трамп в конце вторника распорядился о проверке потенциальных новых тарифов на все импорты критически важных минералов, в попытке снизить зависимость от Китая. Зависимость США от импорта минералов "увеличивает потенциальные риски для национальной безопасности, готовности к обороне, стабильности цен и экономического процветания и устойчивости," сказал Трамп в указе, как сообщает Reuters.

Дональд Трамп предпринял шаги для пересмотра пошлин на жизненно важные минералы после того, как Пекин объявил о нетарифном барьере на их экспорт, установив лицензионную систему. В начале этого месяца Пекин также ввел экспортные ограничения на шесть тяжелых редкоземельных металлов и редкоземельные магниты.

Эксперты рынка беспокоятся, что экономика США может оказаться уязвимой без этих минералов, так как они едва производят их, учитывая их применение во многих отраслях, включая оборону и технологии.

Пекин ввел ограничительные меры на экспорт редких минералов в США в ответ на значительные взаимные тарифы, введенные Дональдом Трампом. На данный момент США повысили дополнительные пошлины на китайский импорт до 145%. В то же время Китай также ввел 125% тарифы на импорт из США. Тем временем Трамп объявил о 90-дневной паузе на взаимные тарифы для остальных своих торговых партнеров.

Тем временем возможность торговых переговоров между Вашингтоном и Пекином немного улучшилась. В ходе европейских торговых часов Китай выразил готовность поговорить с США, но уточнил, что Вашингтон должен проявить уважение. "Если США действительно хотят решить вопрос через диалог и переговоры, они должны прекратить оказывать крайнее давление, прекратить угрожать и шантажировать, и говорить с Китаем на основе равенства, уважения и взаимной выгоды," сказал представитель министерства иностранных дел Линь Цзянь, согласно France24.com.

Ежедневный дайджест рыночных движений: цена на золото растет, в то время как доллар США падает

• Резкий рост цены на золото в значительной степени обусловлен слабостью доллара США (USD). Индекс доллара США (DXY), который отслеживает стоимость доллара по отношению к шести основным валютам, падает до уровня около 99,50, удерживаясь близко к своему минимальному уровню за три года. С технической точки зрения, слабость доллара США делает цену на золото привлекательной для инвесторов.
• Доллар США сталкивается с интенсивной распродажей, так как инвесторы беспокоятся, что торговая война между США и Китаем более болезненна для экономики США, чем для остального мира.
• Участники рынка ожидают, что заменители китайских товаров, доступные в экономике США, не смогут соответствовать цене и количеству в короткие сроки из-за отсутствия производственных мощностей и низкой конкурентоспособности по затратам. Это может привести к тому, что американские компании повысят цены на свои товары, чтобы компенсировать постоянный спрос, что вызовет инфляцию и уменьшит покупательную способность домохозяйств. Такой сценарий может привести к стагфляции в экономике США и будет неблагоприятен для доллара США.
• Кроме того, инвесторы теряют веру в статус доллара США как безопасного актива из-за постоянно меняющихся заголовков тарифов от президента Трампа. Его резкое решение объявить 90-дневную паузу в исполнении взаимных тарифов и сигналы о временном освобождении от пошлин на автомобили заставили инвесторов сомневаться в надежности доллара США.
• Тем временем восстановление доходности облигаций США из-за нарастающих опасений замедления экономики США также не смогло ослабить силу цены на золото. Доходность 10-летних казначейских облигаций США восстановилась до уровня около 4,34% после коррекции почти на 6,6% за последние два торговых дня от недавнего максимума 4,60%.
• Исторически более высокие доходности по доходным активам снижают привлекательность недоходных активов, таких как золото. Однако доходности казначейских облигаций не создали никаких проблем для быков на золото, несмотря на рост на 11% за более чем неделю, так как трейдеры увеличили свои ставки на поддержку Федеральной резервной системы (ФРС) на снижение процентных ставок на 100 базисных пунктов (б.п.) в этом году. Трейдеры увеличили ставки на смягчение ФРС на фоне укрепляющихся рисков замедления экономики США.
• Для получения новых сигналов по прогнозу процентных ставок инвесторы ожидают выступления председателя ФРС Джерома Пауэлла в Экономическом клубе Чикаго в 17:30 по Гринвичу.
• На экономическом фронте розничные продажи в США выросли на 1,4% в марте в месячном исчислении, превысив прогнозы в 1,3% и предыдущий показатель в 0,2%.

Технический анализ: золото пробивает уровень $3 300

Цена на золото тестирует область выше $3 300 и достигает нового исторического максимума около $3 319 в среду. Прогноз цены на золото оптимистичный, так как 20-дневная экспоненциальная скользящая средняя (EMA) наклонена вверх и торгуется около $3 112.

14-дневный индекс относительной силы (RSI) торгуется выше 70,00, что указывает на сильный бычий импульс.

С точки зрения снижения, 20-дневная EMA будет выступать в качестве ключевой зоны поддержки для пары. С точки зрения роста, круглый уровень $3 400 будет выступать в качестве ключевой зоны сопротивления.

БРЕНДИРОВАННЫЙ КОНТЕНТ

Не все брокеры предоставляют одинаковые преимущества для торговли золотом, поэтому важно сравнить ключевые характеристики. Знание сильных сторон каждого брокера поможет вам найти идеальный вариант для вашей торговой стратегии. Изучите наше подробное руководство по лучшим брокерам для торговли золотом.