Цена на золото обрушилась ниже $3 300 на фоне угасания торговых надежд, доллар США остается устойчивым

• Золото не удерживает приросты, несмотря на снижение доходности казначейских облигаций США и ослабление DXY.
• Отказ Трампа отменить тарифы на Китай без уступок портит настроение на рынке.
• Трейдеры готовятся к насыщенной неделе данных из США, включая ВВП, ISM и Nonfarm Payrolls.

Цена на золото развернулась и стерла приросты четверга, упав ниже отметки $3 300, так как доллар США оставался в спросе, а золото не смогло воспользоваться снижением доходности казначейских облигаций США. Эскалация торговой войны между США и Китаем привела к падению цен на драгоценный металл, который торговался по $3 294, потеряв более 1,60%.

Рынки остаются волатильными, так как настроение колеблется между риском и безопасностью из-за комментариев президента США Дональда Трампа. Ранее Bloomberg сообщило, что Китай хочет освободить некоторые американские товары от тарифов. Трейдеры положительно отреагировали на эту новость, но позже Трамп заявил, что он "не снимет тарифы на Китай, если они не дадут нам что-то взамен".

Настроение ухудшилось, и хотя доллар США частично сократил свои приросты, индекс доллара США (DXY) снизился, он все равно остается на 0,23% выше на уровне 99,51. Это мешает золоту восстановить некоторые позиции, и, похоже, трейдеры были застигнуты врасплох после фиксации прибыли перед выходными.

Потребительское настроение в США ухудшилось в апреле, согласно данным Университета Мичигана (UoM), который сообщил о четвертом самом низком показателе с конца 1970-х годов.

На следующей неделе трейдеры ожидают выхода отчета JOLTS по открытым вакансиям в США за март, первой оценки валового внутреннего продукта (ВВП) за 1 квартал 2025 года, индекса PMI в производственном секторе ISM и данных по Nonfarm Payrolls за апрель.

Что касается шансов на снижение процентных ставок ФРС на предстоящем заседании, трейдеры видят 92% вероятность их сохранения на прежнем уровне, согласно Prime Market Terminal. Тем не менее, трейдеры ожидают, что ставка по федеральным фондам завершит год на уровне 3,45%, что соответствует 86 базисным пунктам снижения (bps).

Источник: Prime Market Terminal

Ежедневный обзор рыночных движений: цена на золото падает, так как доллар США восстанавливается

• Доходность 10-летних казначейских облигаций США упала на пять базисных пунктов, достигнув 4,266%.
• Реальная доходность в США обрушилась на четыре с половиной базисных пункта до 1,968%, как показали доходности защищенных от инфляции казначейских облигаций США на 10 лет.
• Потребительское настроение Университета Мичигана (UoM) в апреле снизилось с 57 до 52. Ожидания инфляции потребителей на один год выросли с 5% до 6,5%, а на пять лет - с 4,1% до 4,4%.
• В четверг президент ФРБ Кливленда Бет Хаммак заявила, что ФРС может действовать уже в июне, если данные это подтвердят, но подчеркнула, что неопределенность сказывается на бизнес-планировании.

Технический анализ XAU/USD: остается бычьим, но готов протестировать $3 200

Восходящий тренд золота остается неизменным, хотя драгоценный металл опускается ниже $3 300 из-за отсутствия приверженности покупателей к повышению цен выше $3 400. Также индекс относительной силы (RSI) показывает, что импульс покупателей ослабевает. Это открывает путь для продавцов, чтобы толкнуть XAU/USD вниз.

Первой поддержкой будет уровень $3 250. Пробитие этого уровня откроет путь к пику 3 апреля на уровне $3 167 и 50-дневной простой скользящей средней (SMA) на уровне $3 041.

С другой стороны, если покупатели вернутся к уровню $3 300, следующим ключевым сопротивлением станет максимум 22 апреля на уровне $3 386, чтобы предотвратить падение цен со стороны продавцов. Следующий ключевой уровень сопротивления составит $3 400, за которым последуют уровни $3 450 и $3 500.