- Трейдеры гонятся за безопасными активами, такими как золото, к новым историческим максимумам на фоне взаимных тарифов.
- Рынки ожидают выхода данных по PCE США и индексу потребительских настроений от Университета Мичигана, что добавляет давления на фондовый рынок.
- Индекс доллара США пробивает уровень 104,00, притока капитала в безопасные активы в долларе не наблюдается.
Индекс доллара США (DXY), который отслеживает динамику доллара США (USD) по отношению к шести основным валютам, на момент написания в пятницу, вероятно, закроется с убытком на уровне 103,90. Трейдеры не обращают внимания на доллар, а скорее на бегство из акций и криптовалют в рынок драгоценных металлов, где золото в пятницу достигло нового исторического максимума на уровне $3 086. Срок действия взаимных тарифов быстро приближается, 2 апреля, и, очевидно, это затронуло нервы трейдеров и участников рынка.
Что касается экономических данных, все взгляды были прикованы к предпочтительному индикатору инфляции Федеральной резервной системы (ФРС) - данным по личным расходам на потребление (PCE) в США за февраль. Никаких значительных превышений или сюрпризов. Позже в пятницу вице-председатель ФРС Майкл Барр и президент ФРБ Атланты Рафаэль Бостик все еще должны выступить.
Ежедневный обзор движений на рынке: Накануне следующей недели
- Данные по личным потребительским расходам в США за февраль были опубликованы:
- Месячный общий показатель PCE составил 0,3%, как и ожидалось, без изменений по сравнению с предыдущим значением 0,3%. Годовой показатель остался стабильным на уровне 2,5%.
- Месячный базовый PCE вырос на 0,4%, превысив ожидаемые 0,3%. Годовой базовый PCE увеличился до 2,8% с 2,6%.
- В то же время, месячный личный доход в США за февраль подскочил до 0,8%, значительно превысив ожидаемые 0,4% и предыдущее значение 0,9%. Личные расходы в США за февраль упали до 0,4%, ниже ожидаемых 0,5%, после предыдущего сокращения на 0,2%.
- Индекс потребительских настроений от Университета Мичигана за март оказался ниже ожиданий на уровне 57, не дотянув до прогноза 57,9 и предыдущего значения. Ожидания потребительской инфляции на 5 лет резко возросли до 4,1% с 3,9% ранее.
- В 16:15 по Гринвичу заместитель председателя Федерального резервного банка по надзору Майкл Барр выступит с речью по банковской политике на Банковском институте 2025 года в Шарлотте, Северная Каролина.
- В 19:30 по Гринвичу президент Федерального резервного банка Атланты Рафаэль Бостик будет модератором панельной дискуссии по политике на третьей ежегодной конференции по финансам домохозяйств Georgia Tech-Atlanta Fed в ФРБ Атланты, Атланта, Джорджия.
- Фондовые рынки падают с потерями от 0,5% до 2%, переходя из Азии в Европу и в фьючерсы на США.
- Согласно инструменту CME Fedwatch, вероятность того, что процентные ставки останутся в текущем диапазоне 4,25%-4,50% на заседании в мае, составляет 87,1%. На заседании в июне вероятность снижения стоимости заимствований составляет 65,5%.
- Доходность 10-летних облигаций США торгуется около 4,28%, ищет направление с небольшим притоком капитала в безопасные активы.
Технический анализ индекса доллара США: Вот и pitch
Индекс доллара США (DXY) примерно консолидируется с момента того сейсмического падения в начале марта. Постепенно, но верно, начинается небольшое разворачивание этого большого движения вниз. Ожидайте синхронизированного движения, при котором золото будет сокращать свои прибыли, а разница в ставках между США и другими странами снова будет расширяться, что приведет к восстановлению DXY до 105,00/106,00.
С закрытием недели выше 104,00 на прошлой неделе, возвращение к круглому уровню 105,00 все еще может произойти в ближайшие дни, при этом 200-дневная простая скользящая средняя (SMA) будет конвергировать в этой точке и усиливать эту область как сильное сопротивление на уровне 104,95. После пробития этой зоны ряд ключевых уровней, таких как 105,53 и 105,89, могут ограничить восходящий импульс.
С точки зрения снижения, уровень 104,00 является первой ближайшей поддержкой после успешного отскока во вторник. Если этот уровень не удержится, DXY рискует вернуться в диапазон марта между 104,00 и 103,00. Как только нижняя граница на уровне 103,00 будет пробита, следите за уровнем 101,90 на понижении.
Индекс доллара США: Дневной график
ФРС FAQs
Денежно-кредитная политика в США определяется Федеральной резервной системой (ФРС). У ФРС есть две задачи: достижение стабильности цен и содействие полной занятости. Ее основным инструментом для достижения этих целей является корректировка процентных ставок. Когда цены растут слишком быстро, а инфляция превышает целевой показатель ФРС в 2%, ФРС повышает процентные ставки, увеличивая стоимость заимствований по всей экономике. Это приводит к укреплению доллара США, поскольку делает США более привлекательным местом для размещения своих средств международными инвесторами. Когда инфляция падает ниже 2% или уровень безработицы становится слишком высоким, ФРС может снизить процентные ставки, чтобы стимулировать заимствования, что оказывает давление на доллар.
Федеральная резервная система (ФРС) проводит восемь заседаний по вопросам политики в год, на которых Федеральный комитет по открытым рынкам (FOMC) оценивает экономические условия и принимает решения по денежно-кредитной политике. В заседании FOMC принимают участие двенадцать должностных лиц ФРС – семь членов Совета управляющих, глава Федерального резервного банка Нью-Йорка и четверо из оставшихся одиннадцати президентов региональных резервных банков, которые избираются сроком на один год на основе ротации.
В экстренных ситуациях Федеральная резервная система также может напечатать больше долларов и применить количественное смягчение (QE). QE - это процесс, в ходе которого ФРС существенно увеличивает поток кредитов в застопорившейся финансовой системе. Это нестандартная политическая мера, используемая в тех случаях, когда кредиты иссякли, потому что банки не хотят кредитовать друг друга (из-за страха дефолта контрагента). Это крайняя мера, когда простое снижение процентных ставок вряд ли приведет к нужному результату. Это было оружием ФРС для борьбы с кредитным кризисом, возникшим во время Великого финансового кризиса 2008 года. ФРС печатает больше долларов и использует их для покупки государственных облигаций США преимущественно у финансовых институтов. QE обычно приводит к ослаблению доллара США.
Количественное ужесточение (QT) - это процесс, при котором Федеральная резервная система США прекращает покупку облигаций у финансовых институтов и не реинвестирует основную сумму по облигациям, срок погашения которых наступил, в новые покупки. Обычно это положительно сказывается на курсе доллара США.
Вся информация на данной странице подвержена изменениям. Использование данного сайта автоматически означает принятие наших условий нашего пользовательского соглашения. Пожалуйста, ознакомьтесь с нашей политикой конфиденциальности и юридическим предупреждением. Торговля на валютном рынке с использованием заемных средств несет в себе высокий уровень риска и может подойти не всем инвесторам. Большое кредитное плечо может сыграть как положительную, так и отрицательную роль. Прежде, чем принимать решение о начале торговли на валютном рынке, внимательно продумайте инвестиционные цели, оцените ваш уровень опыта и степень азартности. Существует вероятность, что вы понесете убытки по стартовому или дальнейшему депозиту и тем самым лишитесь средств, к потере которых вы были не готовы. Вы должны осознавать все риски, связанные с торговлей на валютном рынке, и при наличии любых сомнений и вопросов мы рекомендуем консультироваться с независимыми финансовыми советниками. Мнения, выражаемые на сайте FXStreet, являются следствием личных убеждений их авторов и могут не совпадать с мнением FXStreet или руководства компании. FXStreet не берет на себя обязанности проверять точность или обоснованность любых заявлений независимых авторов. Материалы могут быть неполными и/или содержать ошибки. Любые мнения, новости, аналитика, исследования, цены или другая информация, содержащаяся на данном сайте и размещенная сотрудниками FXStreet, партнерами или независимыми авторами, предоставляется как общая оценка ситуации на рынках и не содержит в себе советов по инвестициям. FXStreet не несет ответственности за убыток или полную или частичную потерю прибыли вследствие прямого или непрямого использования информации, размещенной на сайте.
Последние новости
ВЫБОР РЕДАКЦИИ
Форекс сегодня: опасения по поводу тарифов поднимают золото до нового рекордного максимума
Вот что вам нужно знать в понедельник, 31 марта: Золото получает выгоду от притока капитала в безопасные активы на фоне растущих опасений по поводу тарифов в начале недели и торгуется на новом историческом максимуме...
Топ-3 прогноза по биткоину, Ethereum, Ripple: BTC, ETH и XRP снижаются на фоне угроз “более широких и высоких тарифов” Трампа
Биткоин (BTC) продолжает снижение, торгуясь ниже $82 000 в понедельник после падения на 4,29% на прошлой неделе. Ethereum (ETH) и Ripple (XRP) последовали за BTC и снизились на 9,88% и 12,40% соответственно. Согласно WSJ...
Доллар сам все испортил
Что общего между взлетом золота и падением доллара США? Правильный ответ – антиглобализация. Заморозка золотовалютных резервов России в ответ на вторжение в Украину заставила центробанки активно покупать драгметалл из-за...
Узнайте ключевые торговые уровни с помощью индикатора областей слияния
Повысьте эффективность точек входа в рынок и выхода из него. Этот инструмент выявляет области слияния сразу нескольких технических индикаторов, таких как скользящие средние, уровни Фибоначчи и ключевые разворотные уровни, предлагая использовать их в ваших торговых стратегиях.
Узнайте, какие позиции на рынке занимают наши эксперты
Используйте наш интерактивный график с более чем 1500 активами, межбанковскими ставками и обширной базой исторических данных. Это обязательный к использованию профессиональный онлайн-инструмент, который предлагает вам ультрасовременную платформу реального времени, полностью настраиваемую и бесплатную.