- Доллар США остается под давлением и не может восстановиться против основных валют.
- Президент ЕЦБ Лагард поднимает опасения, заявляя, что ЕЦБ должен быть бдительным и действовать быстро при любых обстоятельствах.
- Индекс доллара США уже потерял более 3% своей стоимости на этой неделе.
Индекс доллара США (DXY), который отслеживает динамику курса доллара США (USD) по отношению к шести основным валютам, находится ниже отметки 104,00 в этот четверг в неделю, полную смятения. Кроме предупреждающих сигналов от Европейского центрального банка (ЕЦБ), несколько банков и трейдеров сообщают, что крупные клиенты репатриируют свои иностранные инвестиции, номинированные в долларах США, обратно в свои национальные валюты. Это может означать, что такие объемы не вернутся в ближайшее время, сообщает FT.
Репатриация происходит после ослабления экономических данных из США, которые обеспокоили рынки возможным влиянием тарифов Трампа на внутреннюю инфляцию и вновь вызвали опасения по поводу рецессии на этой неделе. Ясно, что подход президента США Дональда Трампа начинает иметь некоторые негативные последствия.
Тем временем внимание теперь переключится на Европу, где в четверг проходит встреча на высоком уровне. Лидеры ЕС обсудят законопроект о расходах на оборону после того, как Трамп ясно дал понять, что США больше не будут активно участвовать в НАТО. Поддержка США Украине также была сокращена. Европейский центральный банк (ЕЦБ) снизил свою ключевую процентную ставку на 25 базисных пунктов, как и ожидалось, хотя изменил формулировку своего заявления на более ястребиный.
Ежедневный дайджест движущих сил рынка: Лагард удерживает DXY на понижении
- Согласно данным Challenger, количество сокращений рабочих мест в США за февраль оказалось очень негативным, увеличившись более чем на 100% до 172 017 по сравнению с 49 795 в прошлом месяце.
- Европейский центральный банк (ЕЦБ) обнародовал свое решение по денежно-кредитной политике. Как и ожидалось, снижение процентной ставки на 25 базисных пунктов (б.п.) с 2,75% до 2,50% по своей ключевой депозитной ставке. ЕЦБ пересмотрел свой прогноз по инфляции до 2,3% на 2025 год против 2,1% изначально.
- Данные по еженедельным заявкам на пособие по безработице в США и торговому балансу США за январь были опубликованы:
- Первичные заявки за неделю, завершившуюся 28 февраля, составили 221 000, что лучше ожидаемых 235 000 и ниже показателя предыдущей недели в 242 000. Продолжающие заявки за неделю, завершившуюся 21 февраля, составили 1,897 миллиона, что выше ожидаемых 1,880 миллиона и предыдущих 1,862 миллиона.
- Торговый баланс товаров США за январь показал более широкий дефицит в размере 156,8 миллиарда долларов, что значительно хуже ожидаемого дефицита в 127,4 миллиарда долларов, по сравнению с дефицитом в 153,3 миллиарда долларов в декабре.
- Председатель ЕЦБ Кристин Лагард все еще выступает на момент написания. Лагард выдает несколько предупреждений о текущем изменении торгового режима и о том, что ЕЦБ должен быть бдительным в эти очень неопределенные и неясные времена. Председатель ЕЦБ повторяет, что ЕЦБ теперь, даже больше, чем во время Covid и после Covid, будет зависеть от данных больше, чем когда-либо.
- Акции продолжают падать после того, как заявления Лагард не предвещают позитивного взгляда на рынки в будущем.
- Инструмент CME Fedwatch прогнозирует 79,6% вероятность снижения процентной ставки на заседании в июне, с лишь 20,4% вероятностью сохранить процентные ставки в текущем диапазоне 4,25%-4,50% в июне.
- Доходность 10-летних облигаций США торгуется около 4,28%, отступив от своего почти пятимесячного минимума 4,10%, зафиксированного во вторник.
Технический анализ индекса доллара США: Просто вкус
Индекс доллара США (DXY) теряет позиции на этой неделе, и причина оттока вызывает беспокойство. Несколько торговых столов сообщают, что многие европейские пенсионные фонды, хедж-фонды и другие крупные учреждения репатриируют свои активы, номинированные в долларах США, обратно в свои национальные валюты. Это означает, что значительный объем, находившийся в долларах США в течение многих лет, теперь перемещен и, похоже, не вернется в ближайшее время, пока эти опасения по поводу рецессии сохраняются.
С точки зрения роста, первой целью является восстановление 200-дневной простой скользящей средней (SMA) на уровне 105,04. Как только этот уровень будет восстановлен, несколько ближайших уровней сопротивления выстраиваются, при этом 105,53 и 105,89 определены как два ключевых уровня перед тем, как снова пробиться выше 106,00.
С точки зрения снижения, 104,00 испытывает давление продаж, но пытается удержаться на данный момент. Дальше вниз 103,00 можно рассматривать как медвежью цель в случае, если доходности США снова упадут, и даже 101,90 не будет неразумным, если рынки еще больше капитулируют по своим долгосрочным позициям в долларах США.
Индекс доллара США: Дневной график
Центробанки FAQs
Ключевая задача центральных банков заключается в обеспечении стабильности цен в стране или регионе. Экономика постоянно сталкивается с инфляцией или дефляцией, когда цены на определенные товары и услуги колеблются. Постоянный рост цен на одни и те же товары означает инфляцию, постоянное снижение цен на одни и те же товары означает дефляцию. Задача центрального банка состоит в том, чтобы поддерживать спрос, корректируя свою процентную ставку. Для крупнейших центральных банков, таких как Федеральная резервная система США (ФРС), Европейский центральный банк (ЕЦБ) или Банк Англии (BoE), задача состоит в том, чтобы удерживать инфляцию на уровне, близком к 2%.
В распоряжении центрального банка есть один важный инструмент для повышения или снижения инфляции, который заключается в изменении базовой ставки, широко известной как процентная ставка. В заранее оговоренные моменты центральный банк публикует заявление по своей процентной ставке и предоставляет дополнительные доводы в пользу того, почему она либо остается без изменений, либо изменяется (снижается или повышается). Местные банки будут соответствующим образом корректировать ставки по сбережениям и кредитам, что, в свою очередь, либо затруднит, либо облегчит людям возможность зарабатывать на своих сбережениях, а компаниям - брать кредиты и инвестировать в свой бизнес. Когда центральный банк существенно повышает процентные ставки, это называется ужесточением денежно-кредитной политики. Когда он снижает свою базовую процентную ставку, это называется смягчением денежно-кредитной политики.
Центральный банк часто является политически независимым органом. Члены совета управляющих центрального банка проходят через ряд комиссий и слушаний, прежде чем быть назначенными на место в совете. Каждый член совета часто имеет определенные убеждения относительно того, как центральный банк должен контролировать инфляцию и последующую денежно-кредитную политику. Членов совета, которые хотят проводить очень свободную денежно-кредитную политику, с низкими ставками и дешевым кредитованием, чтобы существенно стимулировать экономику и при этом довольствоваться инфляцией чуть выше 2%, называют «голубями». Члены совета директоров, которые предпочитают более высокие ставки для поощрения накоплений и хотят постоянно сдерживать инфляцию, называются «ястребами», и они не успокоятся, пока инфляция не окажется на уровне 2% или чуть ниже.
Обычно председатель или президент возглавляет каждое заседание, и ему необходимо достичь консенсуса между "ястребами" и "голубями", и за ним остается последнее слово в случаях, когда дело доходит до разделения голосов 50 на 50 в вопросе о том, следует ли корректировать текущую политику. Глава ЦБ выступает с речами, за которыми часто можно следить в прямом эфире, и рассказывает о текущей денежно-кредитной политике и ее перспективах. Центральный банк будет стараться продвигать свою монетарную политику, не вызывая резких колебаний ставок, акций или валют. Члены центрального банка озвучивают рынку свою позицию в преддверии заседания. За несколько дней до заседания и момента оглашения нового вердикта по политике членам центрального банка запрещено публично высказываться. Это называется периодом «радиомолчания».
Вся информация на данной странице подвержена изменениям. Использование данного сайта автоматически означает принятие наших условий нашего пользовательского соглашения. Пожалуйста, ознакомьтесь с нашей политикой конфиденциальности и юридическим предупреждением. Торговля на валютном рынке с использованием заемных средств несет в себе высокий уровень риска и может подойти не всем инвесторам. Большое кредитное плечо может сыграть как положительную, так и отрицательную роль. Прежде, чем принимать решение о начале торговли на валютном рынке, внимательно продумайте инвестиционные цели, оцените ваш уровень опыта и степень азартности. Существует вероятность, что вы понесете убытки по стартовому или дальнейшему депозиту и тем самым лишитесь средств, к потере которых вы были не готовы. Вы должны осознавать все риски, связанные с торговлей на валютном рынке, и при наличии любых сомнений и вопросов мы рекомендуем консультироваться с независимыми финансовыми советниками. Мнения, выражаемые на сайте FXStreet, являются следствием личных убеждений их авторов и могут не совпадать с мнением FXStreet или руководства компании. FXStreet не берет на себя обязанности проверять точность или обоснованность любых заявлений независимых авторов. Материалы могут быть неполными и/или содержать ошибки. Любые мнения, новости, аналитика, исследования, цены или другая информация, содержащаяся на данном сайте и размещенная сотрудниками FXStreet, партнерами или независимыми авторами, предоставляется как общая оценка ситуации на рынках и не содержит в себе советов по инвестициям. FXStreet не несет ответственности за убыток или полную или частичную потерю прибыли вследствие прямого или непрямого использования информации, размещенной на сайте.
Последние новости
ВЫБОР РЕДАКЦИИ
EUR/USD продолжает расти, несмотря на снижение процентных ставок ЕЦБ на фоне рисков для экономики
EURUSD продолжает расти, приближаясь к 1,0840 на североамериканской сессии в четверг после решения Европейского центрального банка (ЕЦБ) по денежно-кредитной политике. ЕЦБ снизил ставку по депозитам на...
Прогноз по биткоину: BTC восстановился выше $92 тыс. перед первым в истории саммитом по криптовалютам в Белом доме
Биткоин (BTC) продолжает восстановление и торгуется выше $92 000 в четверг после ралли на 5% за последние два дня. Отчет Glassnode подчеркивает, что реакция рынка на биткоин зависит от уровня $92 000, ключевого уровня для...
Евро спасет себя сам
Человек предполагает, а бог располагает. Инвесторы ждали фискальных стимулов от Дональда Трампа, что усилило бы американскую исключительность и привело EURUSD к паритету. По факту рынки получили фискальные стимулы от...
Узнайте ключевые торговые уровни с помощью индикатора областей слияния
Повысьте эффективность точек входа в рынок и выхода из него. Этот инструмент выявляет области слияния сразу нескольких технических индикаторов, таких как скользящие средние, уровни Фибоначчи и ключевые разворотные уровни, предлагая использовать их в ваших торговых стратегиях.
Узнайте, какие позиции на рынке занимают наши эксперты
Используйте наш интерактивный график с более чем 1500 активами, межбанковскими ставками и обширной базой исторических данных. Это обязательный к использованию профессиональный онлайн-инструмент, который предлагает вам ультрасовременную платформу реального времени, полностью настраиваемую и бесплатную.