Цена на золото поднимается до нового рекордного максимума выше $3 230 на фоне углубления торговой войны между США и Китаем

• Цена на золото остается высокой, так как ослабление доллара США делает металл более доступным для держателей иностранных валют.
• Недоходное золото растет, так как мягкие данные по инфляции в США укрепили ожидания снижения ставок ФРС уже в июне.
• Доллар США продолжает снижаться, испытывая давление со стороны обостряющейся торговой войны между США и Китаем.

Цена на золото (XAU/USD) набрала бычий импульс и достигла нового рекордного пика на уровне $3 237 в европейских торгах в пятницу, поддержанная обострением торговой войны между США и Китаем, прежде чем откатиться к уровню $3 220.

Распродажа доллара США (USD) продолжается по всем направлениям, так как трейдеры учитывают последние меры Китая в ответ на американские товары. Китай объявил в пятницу рано утром, что введет тарифы в размере 125% на товары из США с субботы, увеличив их с ранее объявленных 84%.

Тем временем, последние данные из США показали, что годовая инфляция производителей, измеряемая изменением индекса цен производителей (PPI), снизилась до 2,7% в марте с 3,2% в феврале.

В четверг США резко увеличили тарифы на китайские импортные товары, введя новый тариф в 125% поверх существующей пошлины в 20% — в результате чего общий тариф составил 145%. Этот агрессивный шаг затмил 90-дневную отсрочку повышения тарифов для других стран, объявленную президентом Дональдом Трампом, усилив опасения по поводу более широких экономических последствий.

Дополнительно поддерживая рост золота, более мягкие, чем ожидалось, данные по инфляции в США за март подогрели спекуляции о возможных снижениях ставок Федеральной резервной системы (ФРС), начинающихся уже в июне. Рынки сейчас закладывают возможность снижения ставок на целый процентный пункт к концу года. Индекс потребительских цен (CPI) в США показал, что общая инфляция снизилась до 2,4% в годовом исчислении — ниже прогноза в 2,6% и по сравнению с 2,8% в феврале. Базовый CPI, исключающий цены на продукты питания и энергоносители, вырос на 2,8%, также оказавшись ниже ожиданий. В месячном исчислении общая инфляция снизилась на 0,1%, в то время как базовый CPI увеличился на 0,1%.

Ежедневный дайджест рыночных движений: цена на золото выигрывает от бегства в безопасные активы

• Индекс доллара США (DXY), который измеряет доллар США по отношению к корзине из шести основных валют, на момент написания потерял около 1% за день, составив 99,90. DXY продолжает снижаться на фоне постоянных опасений относительно как глобальных, так и американских экономических перспектив.
• В шаге, направленном на смягчение торговых трений, президент Трамп в среду объявил о 90-дневной паузе на новые тарифы для большинства торговых партнеров США, снизив ставки до 10%, чтобы создать пространство для продолжения переговоров. "90-дневная пауза является обнадеживающим знаком того, что переговоры с большинством стран были продуктивными," сказал Марк Хакетт из Nationwide. "Это также вносит необходимую стабильность на рынок, потрясенный неопределенностью."
• Протоколы последнего заседания Федерального комитета по открытым рынкам (FOMC) показали, что политики почти единодушны в признании двойной проблемы растущей инфляции и замедляющегося роста, предостерегая, что Федеральной резервной системе предстоят "сложные компромиссы" в ближайшие месяцы.
• Индекс потребительских цен (CPI) в Китае снизился на 0,1% в годовом исчислении в марте, после снижения на 0,7% в феврале и не дотянув до ожиданий роста на 0,1%. В месячном исчислении CPI упал на 0,4%, что хуже, чем снижение на 0,2% в предыдущем месяце и прогнозируемый показатель. Индекс цен производителей (PPI) в Китае также сократился более резко, чем ожидалось, упав на 2,5% в годовом исчислении в марте по сравнению с падением на 2,2% в феврале и прогнозируемым снижением на 2,3%.
• Президент США Дональд Трамп объявил о 90-дневной паузе на новые повышения тарифов для большинства торговых партнеров США. Хотя тарифы на Китай все еще были повышены, общее смягчение торговых трений помогло успокоить глобальные экономические опасения, улучшив рыночные настроения и ограничив рост пары XAU/USD.
• Последние протоколы Федерального комитета по открытым рынкам (FOMC) показали широкую озабоченность среди политиков по поводу проблемы балансировки рисков инфляции с замедлением экономического роста. Президент Федерального резервного банка Далласа Лори Логан предупредила, что неожиданные торговые меры могут вызвать потерю рабочих мест и инфляцию, потенциально заставив ФРС занять оборонительную позицию. Число первичных заявок на пособие по безработице также немного увеличилось до 223 000.

Цена на золото стремится к $3 250 и выше на фоне бычьей дневной технической картины

Дневной график показывает, что 14-дневный индекс относительной силы (RSI) приближается к зоне перекупленности на уровне 70, что указывает на возможность дальнейшего роста, прежде чем наступит истощение покупателей.

Непосредственное сопротивление наблюдается на психологическом уровне $3 250, выше которого новый восходящий тренд к порогу $3 300 будет в ожидании.  

С точки зрения снижения, начальная зона спроса наблюдается на уровне $3 200, ниже которого 21-дневная простая скользящая средняя (SMA) с сопротивлением, ставшим поддержкой, на уровне $3 061 может вступить в игру.

Если коррекция продолжится, отметка $3 000 станет последней линией защиты для покупателей.