Доллар США остается на текущих уровнях после оптимистичного отчета по NFP
| |автоматический переводСмотрите исходную статью- Доллар США остается во флэте, рынки не знают, что делать с релизом NFP.
- Уровень безработицы, составивший 4,0%, ограничивает шансы на большее снижение ставок ФРС, чем заложено в цены.
- Индекс доллара США (DXY) пытается вернуться к отметке 108,00 на фоне релиза NFP.
Индекс доллара США (DXY), который отслеживает динамику доллара США по отношению к шести основным валютам, торгуется на уровне 107,73 после выхода отчета по занятости в несельскохозяйственном секторе США (NFP). Правило "покупай на слухах, продавай на фактах" снова подтвердилось. Ожидания рынка были слишком высокими, ставка на более слабые данные привела к резкой реакции и предотвратила падение DXY ниже 107,35.
Фактические данные по занятости в несельскохозяйственном секторе составили 143 000, что ниже консенсус-прогноза в 170 000, по сравнению с 256 000 в декабре. Оценочный диапазон составлял от 105 000 до 240 000. Таким образом, показатель 143 000 оказался ближе к нижней границе диапазона, но все же в пределах диапазона. Отсюда и сдержанная реакция и удержание DXY выше 107,35.
Ежедневный дайджест рыночных движений: Ожидания разрушены
- Отчет по занятости в несельскохозяйственном секторе США за январь оказался неожиданным для рыночных ожиданий:
- Данные по занятости в несельскохозяйственном секторе составили 143 000, что ниже ожиданий в 170 000, по сравнению с 256 000 в декабре. Было применено ошеломляющее повышение до 307 000 за декабрь
- Средняя почасовая заработная плата в месячном исчислении выросла до 0,5%, по сравнению с ожидаемыми стабильными 0,3%.
- Уровень безработицы снизился до 4,0%, по сравнению с ожидаемыми 4,1%, которые не должны были снизиться.
- В 17:25 мск член совета управляющих ФРС Мишель Боуман выступит с речью о банковском регулировании на конференции руководителей банков Ассоциации банкиров Висконсина 2025 года.
- В 20:00 мск член совета управляющих ФРС Адриана Куглер выступит с речью на тему "Предпринимательство и совокупная производительность" на Экономическом форуме Майами 2025 года в Майами, Флорида.
- Акции склонны к снижению и немного негативны после довольно позитивного релиза NFP.
- Инструмент CME FedWatch прогнозирует 85,5% вероятность того, что ФРС оставит процентные ставки без изменений на следующем заседании 19 марта.
- Доходность 10-летних облигаций США торгуется около 4,50%, восстанавливаясь после нового годового минимума на уровне 4,40%, зафиксированного в среду.
Технический анализ индекса доллара США: Борьба продолжается
Индекс доллара США (DXY) находится в сложной ситуации в данный момент. Текущие тарифные меры президента США Дональда Трампа не оказывают такого же влияния на доллар, как в марте 2018 года, когда были введены первые тарифы на Китай. Вместо этого рынки смотрят на снижение доходности в США и экономические данные, которые открывают возможность для более чем двух снижений процентных ставок Федеральной резервной системой в этом году. Если данные по занятости в несельскохозяйственном секторе в эту пятницу окажутся значительно слабее, ожидайте, что рынки заложат в цены три снижения ставок ФРС в 2025 году, и DXY упадет до 106,00.
С точки зрения роста, первая преграда на уровне 109,30 (максимум 14 июля 2022 года и восходящая линия тренда) была кратковременно преодолена, но не удержалась в понедельник. Как только этот уровень будет отвоеван, следующая цель перед дальнейшим ростом останется на уровне 110,79 (максимум 7 сентября 2022 года).
С точки зрения снижения, максимум 3 октября 2023 года на уровне 107,35 все еще действует как поддержка, в то время как индекс относительной силы (RSI) использовал последние три спокойных дня для передышки и теперь имеет больше пространства для снижения, чтобы подтолкнуть DXY ниже. Поэтому обратите внимание на уровни 106,52 (максимум 16 апреля 2024 года) или даже 105,98 (сопротивление в июне 2024 года и 100-дневная простая скользящая средняя) как на более надежные уровни поддержки.
Индекс доллара США: Дневной график
Процентные ставки США FAQs
Процентные ставки устанавливаются финансовыми учреждениями по кредитам заемщиков и выплачиваются в виде процентов вкладчикам. На них влияют базовые ставки по кредитам, которые устанавливаются центральными банками в ответ на изменения в экономике. Центральные банки обычно уполномочены обеспечивать стабильность цен, что в большинстве случаев означает установление целевого уровня базовой инфляции на уровне около 2%. Если инфляция упадет ниже целевого уровня, центральный банк может снизить базовые кредитные ставки с целью стимулирования кредитования и подъема экономики. Если инфляция существенно превышает 2%, это обычно приводит к тому, что центральный банк повышает базовые ставки по кредитам в попытке снизить инфляцию.
Более высокие процентные ставки, как правило, способствуют укреплению национальной валюты, поскольку делают ее более привлекательной инвестицией для размещения своих денег глобальными инвесторами.
Более высокие процентные ставки в целом негативно влияют на цену золота, поскольку они увеличивают издержки, связанные с возможностью держать золото вместо того, чтобы инвестировать в процентные активы или положить наличные в банк. Если процентные ставки высоки, это обычно приводит к росту цены доллара США (USD), а поскольку цена на золото устанавливается в долларах, это приводит к снижению цены на золото.
Ставка по федеральным фондам - это ставка овернайт, по которой американские банки предоставляют кредиты друг другу. Это ключевая ставка, устанавливаемая Федеральной резервной системой на заседаниях FOMC. Она задается в виде диапазона, например, 4,75-5,00%, хотя верхний предел (в данном случае 5,00%) является основным значением. Рыночные ожидания относительно будущей ставки ФРС отслеживаются с помощью инструмента CME FedWatch, который отслеживает поведение многих финансовых рынков в ожидании будущих решений ФРС по монетарной политике.
Информация на этих страницах содержит прогнозы, связанные с рисками и неопределенностью. Рынки и инструменты, представленные на этой странице, предназначены только для информационных целей и никоим образом не должны рассматриваться как рекомендация покупать или продавать эти активы. Вы должны провести собственное тщательное исследование, прежде чем принимать какие-либо инвестиционные решения. FXStreet никоим образом не гарантирует, что эта информация не содержит ошибок или существенных искажений. Компания также не гарантирует, что эта информация носит своевременный характер. Инвестирование на открытых рынках сопряжено с большим риском, включая потерю всех вложенных средств или их части, а также с негативными эмоциональными переживаниями. Все риски, убытки и затраты, связанные с инвестированием, включая полную потерю вложенных средств, являются вашей ответственностью. Взгляды и мнения, выраженные в данной статье, принадлежат авторам и не обязательно отражают официальную политику или позицию FXStreet или ее рекламодателей.