Прогноз по Ethereum: ETH может столкнуться с увеличенной волатильностью, так как короткие позиции на CME достигли рекордных уровней

Цена Ethereum сегодня: $2 670

• Короткие позиции по Ethereum на CME выросли на 40% до нового исторического максимума на фоне растущих негативных настроений.
• Увеличение притока ETF на ETH наряду с ростом коротких позиций указывает на то, что инвесторы могут использовать стратегию кэша и переносов Ethena.
• Ethereum может начать ралли к верхней границе нисходящего канала, но сталкивается с ключевым препятствием около $2 817.

Ethereum (ETH) вырос на 2% в понедельник, несмотря на увеличение коротких позиций на Чикагской товарной бирже (CME) по главной альткойну. Высокие короткие позиции привели к спекуляциям о потенциальном сжатии шортов, подогревая волатильность на рынке.

Короткие позиции по Ethereum накапливаются, ETF на ETH пытаются сократить разрыв

Короткие позиции по Ethereum на CME, главном канале для торговли фьючерсами на ETH в Соединенных Штатах (США), за последнюю неделю выросли более чем на 40% до рекордного уровня, согласно данным Barchart.

Короткие позиции начали расти в ноябре после ралли на крипторынке, достигнув 500% увеличения за три месяца, прежде чем вызванные США глобальные торговые войны спровоцировали падение цены ETH на 37%.

Увеличение коротких позиций частично связано с недоходностью ETH по сравнению с биткоином (BTC) в текущем цикле крипторынка.

В то время как BTC несколько раз достигал новых исторических максимумов за последний год, ETH находится на 45% ниже своего исторического максимума в $4 868, последний раз зафиксированного в ноябре 2021 года. В результате рыночная капитализация BTC выросла в шесть раз больше, чем у ETH, а его доминирование достигло рекордных уровней, согласно The Kobeissi Letter.

ETH/BTC недельный график

Несмотря на растущие короткие позиции, инвесторы в спотовые ETF на Ethereum в США — возглавляемые BlackRock — сохраняют бычий взгляд, покупая более чем на $3 миллиарда ETH за последние три месяца, в течение которых короткие позиции на CME быстро увеличивались, согласно данным Coinglass.

За последнюю неделю, когда короткие позиции на CME по ETH выросли на 40%, ETF на Ethereum зафиксировали седьмой подряд день чистого притока, составившего $515,8 миллиона.

Растущая корреляция между притоком ETF на ETH и короткими позициями на CME указывает на то, что все больше инвесторов могут использовать стратегию кэша и переносов дельта-нейтрального синтетического стейблкоина Ethena.

С другой стороны, рынки часто показывают противоположную реакцию, когда настроения низкие, а короткие позиции растут. Поэтому некоторые члены криптосообщества ожидают потенциального сжатия шортов по ETH в ближайшие недели.

Тем временем, в заметке для FXStreet основатель Derive Ник Форстер поделился:

"Рынки опционов оценивают 15% вероятность того, что ETH достигнет более $5,5K к концу года, что выше 14% на прошлой неделе, и 20% вероятность того, что он упадет ниже $1 700, что ниже 22% на прошлой неделе."

"Мы ожидаем, что месячная подразумеваемая волатильность (IV) ETH останется в диапазоне 65-70%, так как на этой неделе не ожидается крупных анонсов."

Прогноз цены Ethereum: ETH может начать ралли к верхней границе нисходящего канала

Ethereum испытал ликвидацию фьючерсов на сумму $45,18 миллиона за последние 24 часа, согласно данным Coinglass. Общая сумма ликвидированных длинных и коротких позиций составила $28,01 миллиона и $17,17 миллиона соответственно.

Ethereum отскочил от нижней границы нисходящего канала за последние 24 часа и может начать ралли к сопротивлению верхней границы канала. Однако главному альткойну может помешать сопротивление на ключевом уровне $2 817 рядом с 14-дневной экспоненциальной скользящей средней (EMA).

ETH/USDT дневной график

Сопротивление на уровне $2 817 может оказаться критическим, так как это была верхняя граница ключевого прямоугольного канала — с поддержкой на уровне $2 200 — в котором ETH торговался с августа по ноябрь.

Закрытие свечи с высоким объемом выше или ниже нисходящего канала может определить следующий тренд ETH.

Индикаторы моментума, такие как индекс относительной силы (RSI) и стохастический осциллятор (Stoch), находятся ниже своих нейтральных уровней, указывая на доминирующий медвежий моментум.